Para las empresas, no todo son ventas, ventas y ventas. Para alcanzar este objetivo final, se deben tomar muchos pasos preliminares. Entre ellos, destaca el análisis técnico de los mercados financieros para comprender y predecir su comportamiento.

En este sentido, John J. Murphy es el gurú del análisis técnico de los mercados financieros, y su libro del mismo nombre es considerado la „biblia” de la investigación bursátil. Así, se ha convertido en una herramienta básica para los interesados ​​en la materia. Pero, ¿qué más se necesita?

Análisis técnico de los mercados financieros

¡Nuestro jefe de gestión financiera! Con esta titulación aprenderás a crear presupuestos, diseñar cuadros de mando, crear informes de auditoría… y todo lo necesario para optimizar las finanzas de tu empresa.
Sin embargo, queremos contarte más sobre el mercado y el análisis. Esto le dará una mejor comprensión de sus ventajas y desventajas, así como las principales teorías y herramientas.

¿Qué es el análisis técnico de los mercados financieros?

El análisis técnico es un sistema utilizado para comprender los movimientos de precios en los mercados financieros. Así como realizar predicciones basadas en datos estadísticos históricos.
Las empresas realizan este tipo de investigación para comprender mejor los cambios y posibles aumentos. De esta forma, los inversores pueden identificar patrones bastante precisos de lo que sucederá en el futuro. ¿Qué significa?

Como dicen: „el conocimiento es poder”. Así es más fácil saber dónde y cómo invertir, porque el comportamiento del precio en el mercado ya está previsto.

El análisis técnico es, por lo tanto, una de las dos principales corrientes de pensamiento que encontramos en la investigación de mercados. Su posición se opone al análisis fundamental, que se centra en el „valor real del activo”. Esto significa que también se tienen en cuenta los factores externos.

Tres Principios Básicos del Análisis Técnico de Mercados Financieros

Sabemos lo que es, y ahora conocemos los principios básicos en los que se basa y fundamenta. Esto facilita la comprensión de su funcionamiento y su importancia en el mercado.

Todo se descuenta en el precio

El primer principio sugiere que los factores que afectan el mercado se reflejan en el precio. Esto sucede independientemente de su tipología (política, social, económica, etc.). Por lo tanto, este principio significaría que el análisis de un activo o mercado especial es, por lo tanto, un examen de todos los factores relevantes. Por lo tanto, el precio refleja varios factores cambiantes en el movimiento de la oferta y la demanda.

Movimiento de precios según tendencias

En segundo lugar, en este tipo de análisis de mercado las tendencias son decisivas. análisis técnico de mercado. Además, este proceso tiene como objetivo identificar patrones en el tiempo para maximizar las ganancias.

El ciclo histórico del mercado tiende a repetirse

Suele escucharse que „la historia siempre se repite” y así es en las finanzas. Por lo tanto, la mejor manera de predecir el futuro es conocer en detalle lo que sucedió en el pasado. Por lo tanto, el análisis técnico examina una tendencia de comportamiento que tiende a repetirse para crear patrones recurrentes que ayudan a aprender lo que está sucediendo.

Pros y contras del análisis técnico del mercado financiero

Como todas las cosas, no todos los cerebros tienen una herramienta perfecta. Por lo tanto, veamos cuáles son las ventajas y desventajas del análisis técnico. Para empezar, el lado positivo es la capacidad de identificar tendencias y anticipar cambios. Esto es crucial en las estrategias operativas. Por lo tanto, es muy interesante comprender el movimiento del mercado y optimizar su beneficio.

En el lado opuesto, sin embargo, se entiende que hay algunos problemas impredecibles. Por lo tanto, existe incertidumbre y no tenemos una garantía 100% segura. Así que el riesgo es parte de la inversión en acciones. Claro, podemos minimizarlo, pero no podemos eliminarlo por completo.

Los inversores a menudo hacen inversiones basadas en análisis fundamental o técnico. El análisis técnico es una disciplina de inversión utilizada para evaluar e identificar oportunidades de inversión mediante el análisis de tendencias estadísticas resultantes de la actividad de inversión, como las tendencias de precios y el volumen. Esta distribución de inversiones y la situación del mercado es un elemento necesario para empezar a invertir en el mercado financiero.

¿Qué es el análisis técnico?

El análisis técnico es un método ampliamente conocido de análisis gráfico destinado a predecir los precios futuros de acciones, divisas o materias primas. ¿En qué se diferencia del análisis básico? Ambos análisis difieren en casi todos los aspectos.

El análisis fundamental no es el más fácil, porque, por ejemplo, en el caso de una empresa que cotiza en bolsa, contiene información sobre el entorno global, macroeconómico, regional e industrial, así como informes publicados por la empresa.

Usando análisis técnico, sin embargo, solo estamos interesados ​​en el movimiento del precio, como se comportó en el pasado. Esta información nos permite determinar el posible movimiento futuro del precio de una empresa, moneda u otro activo financiero.

El análisis técnico se basa en tres principios básicos:

El mercado lo descuenta todo: el precio de mercado actual tiene en cuenta toda la información disponible sobre el activo dado, la situación micro y macroeconómica y la situación política y económica.
Movimiento de precios de tendencia: los precios siguen ciertas tendencias (hacia arriba, hacia abajo, hacia los lados) hasta que hay signos claros de un cambio de tendencia.

La historia se repite: el análisis técnico se centra en predecir futuros movimientos de precios basados ​​en la historia, esta suposición se basa en la repetición de ciertos patrones a lo largo del tiempo.

En pocas palabras, un activo que cotiza en bolsa (como una acción) se mueve en diferentes direcciones. A veces sube, a veces baja y a veces no se mueve. El análisis técnico analiza estos movimientos hacia arriba, hacia abajo o hacia los lados para predecir el movimiento futuro. Por supuesto, utiliza diferentes formas de analizar estos movimientos, herramientas para analizar estos movimientos, que veremos más adelante.

Orígenes del análisis técnico

El análisis de la acción del precio se ha estudiado durante siglos. Algunos aspectos similares al análisis técnico actual comenzaron a aparecer en los análisis económicos del español José Penso de la Vega en el siglo XVII.

Uno de los economistas que más investigó y desarrolló el análisis de precios fue el japonés Homma Munesiha, quien desarrolló las velas japonesas en el siglo XVIII. Era comerciante en el mercado del arroz. Para obtener más información sobre el movimiento de precios, comenzó a analizar los gráficos en profundidad y, por lo tanto, trató de predecir su comportamiento.

Sin embargo, según muchos expertos, el análisis técnico nació con Charles Henry Dow a fines del siglo XIX. Charles H. Dow creó el Índice Dow Jones y la teoría que lleva su apellido: la Teoría de Dow. Que se basa en unas pocas reglas simples sobre cómo se mueven los fondos de acciones. El éxito de su teoría fue tal que muchos terapeutas y analistas la utilizan con frecuencia.

Principios del análisis técnico

Antes de ver las diversas herramientas que respaldan el análisis técnico, es importante ver sus principios. Es decir, cuáles son los pilares que sustentan su vigencia. En otras palabras, ¿en qué basa el análisis técnico sus predicciones? Charles Dow respondió a esta pregunta creando su teoría y la resumió con tres principios:

Este es el principio más importante del análisis técnico. Según los analistas técnicos, toda la información está incluida en el precio. Es decir, los factores políticos, las guerras, las cuentas de resultados de las empresas, la situación social del país. Todo está con descuento. Véase Eficiencia del mercado
Sin embargo, el análisis técnico no dice que muchos factores no afecten a la acción, sino que todo lo que la afecta se refleja en el precio. Si hay una guerra, el precio se moverá en una dirección, si hay un informe de ganancias muy bueno o muy malo, el precio se moverá en la otra dirección. Supongamos que el análisis técnico se basa en la oferta y la demanda. El precio es soberano.

El mercado de valores se mueve según las tendencias. Esto es algo que sucede sin excepción. Eso sí, no olvides que la tendencia puede ser alcista o bajista, así como lateral. Con esto, el precio del activo se mueve hacia arriba, hacia abajo o hacia los lados.

Según el Dow, el activo está en tendencia hasta que se demuestre lo contrario. Esto significa que mientras no haya transición desde el máximo o mínimo de referencia, la tendencia continúa. Ver Dow Theory
El comportamiento humano se repite.

Es bien sabido que las personas siempre se comportan de la misma manera, o al menos de la misma manera, en situaciones similares. A lo largo de la historia humana, la codicia, el exceso de confianza o el pánico son emociones que han destacado. No solo en el almacén, sino también en otras áreas.
El análisis técnico, siguiendo el mandamiento de que el comportamiento humano se repite, establece que los patrones de precios que reflejan este comportamiento se crean de forma subconsciente. Como resultado, su investigación permite predecir futuros cambios de precios. Consulte Psicología comercial

Herramientas de análisis técnico

El análisis técnico consta de varias herramientas. Cada año hay nuevas herramientas, nuevos indicadores, nuevos modelos e incluso algunos tipos de análisis que son aptos para el análisis técnico. Sin embargo, generalmente podemos distinguir dos tipos de herramientas bien diferenciadas. Difiere, pero todo esto no es incompatible, y en algunos casos incluso complementario.

Críticas al análisis técnico

La principal crítica al análisis técnico proviene de la teoría del paseo aleatorio. De acuerdo con la teoría del paseo aleatorio, los precios de las acciones no se pueden predecir porque son completamente aleatorios. Por otro lado, también ha recibido críticas de quienes creen que es posible predecir los movimientos de la bolsa, pero que el análisis técnico no sirve para eso. Razonan que se basa en conocimientos previos. Y dado que los rendimientos pasados ​​no garantizan rendimientos futuros, no tiene sentido hacer un análisis técnico, entre otras cosas.